爆款翻車!去年百億“日光基”僅2只正收益 規模大縮水

2021年爆款基金頻現,投資者認購火熱,53只主動權益類基金“一日售罄”,其中有8只“日光基”最終認購規模突破百億元。

經過一年的市場洗禮,“日光基”褪去爆款光環業績水平逐漸浮現在大衆視野。53只主動權益類“日光基”業績分化明顯,首尾業績相差近85個百分點。而曾經引爆市場的百億級“日光基”,僅有2只實現正收益,多隻基金規模跌破百億元。

百億“日光基”還剩幾隻?

2021年1月,產品發行與市場氣氛同步高漲,8只主動權益類百億“日光基”(A/C類合併統計)均誕生於1月。然而回頭看發現,這些百億級的爆款基金髮行在了“山頂”上。一年過去,8只產品淨值跌多漲少。

Wind數據顯示,截至1月14日,王明管理廣發均衡優選A、鄭澄然孫迪管理的廣發興誠A兩隻產品表現較好,在8只產品中唯二實現正收益,收益率分別爲3.43%、0.41%。史博管理的南方興潤價值一年持有A、曲陽管理的前海開源優質企業6個月持有A、邱璟旻管理的廣發成長精選A表現較差,淨值跌超22%。此外,頂流基金經理李曉星管理的銀華心佳兩年持有期淨值下跌9.41%。馮波管理的易方達競爭優勢企業A淨值下跌12.77%。楊棟管理的富國均衡優選淨值下跌4.33%。

伴隨淨值回撤,百億“日光基”迎來不同程度的贖回。截至2021年三季度末,僅李曉星、馮波、史博三人管理的產品規模保持在百億以上。值得注意的是,雖然這三隻產品淨值走勢欠佳,但依舊實現了規模增長,其中馮波旗下的易方達競爭優勢企業合計規模更是超過200億元。然而,其餘5只基金規模卻大幅縮水。截至2021年三季度末,廣發成長精選、廣發興誠規模不足80億元。富國均衡優選的規模更是縮水32.56%,僅爲67.44億元。

業績首尾相差近85個百分點

2021年A股結構性行情明顯,行業分化、板塊輪動加劇。在此背景下,當年的“日光基”業績分化明顯,首尾業績相差近85個百分點。

Wind數據顯示,截至2022年1月14日,2021年全年53只主動權益類“日光基”中,僅有11只基金取得正收益。

具體來看,重倉新能源的“日光基”業績遙遙領先。截至1月14日,由楊銳文管理的景順長城新能源產業A自2021年2月成立以來,取得58.28%的回報率,馮明遠管理的信達銀星奕A自2021年1月成立以來,取得了43.09%的回報率,兩隻基金的業績在2021年的“日光基”中分別位列一、二名。這兩隻爆款基金2021年三季度末的規模較發行規模皆有一定程度的降低,其中景順長城新能源產業A規模降低15.09%、信達澳銀星奕A規模降低47.59%。

此外,劉鵬管理的交銀施羅德均衡成長一年持有A、陳濤曹慶管理的中庚價值先鋒成立以來的收益率均超10%。廣發均衡優選A、朱雀恆心一年持有、易方達智造優勢A、交銀施羅德啓誠A等基金同樣在震盪市中取得了正收益。

但也有基金在成爲“爆款”之後業績表現不佳,某隻基金髮行份額超70億份,而其最新基金淨值已跌破0.8元,成立以來的回報爲-26.35%,與第一名“日光基”業績相差近85個百分點。

業內人士分析稱,“大消費板塊在2021年春節過後突然出現抱團鬆動的現象,那些擅長消費行業的基金經理,2021年初新成立的產品會有一定的虧損。同時,隨着新能源技術應用的持續推進,相關板塊獲得資金追捧,科技成長領域上演羣雄爭霸。由於結構性行情持續,在此消彼長之間,相關基金的業績差距也不斷被拉大。”