就市論勢/AI概念 長線還有戲

盤勢分析

市場消化最新釋出的美國勞動市場數據及聯準會會議紀錄,加上過去數週漲多面臨獲利了結壓力,美股主要指數4日大多收跌,影響臺股昨(5)日開高走低,雖盤中回到平盤左右,但午盤後仍走跌,終場跌30點收17,519點,周線翻黑。

觀察近一週盤勢, 美股在2023年最後數週表現強勁,近日面臨漲多壓力,加上市場消化最新公佈的聯準會會議紀錄與勞動數據,指數修正,也使臺股近來波動加大,走勢震盪。

不過從族羣來看,雖電子股近日略作休息、各子族羣漲跌互見,不過包括航運、航空與生技類股相對亮眼;整體看來,大盤類股輪動快速,格局仍然偏多。

回顧2023年,全球市場整年壟罩在升息壓力下,不過隨美國通膨數據優於預期,強化市場認爲聯準會應不會再升息的樂觀預期。在利率應會維持高檔及聯準會未來政策轉爲明朗前,預估市場會在觀望中推進,加上短單效應發酵,應有利元月效應延續。

投資建議

產業面來看,電子股中PC族羣接下來有規格提升與臺廠市佔增加趨勢,適合長期佈局;IP/ASIC長期趨勢不變,更多雲端與汽車大廠相繼投入自研晶片,臺廠市佔率也有望增加;AI族羣股價在經過2023下半年休息沉澱後,搭配未來一兩年正面展望,仍應是臺股焦點。

展望後市,在補庫存效應、元月效應、低基期效應及資金輪動等狀況下,臺股元月行情有望延續,AI會續爲最重要主題。