《熱門族羣》陸限電轉單+綠能題材 華夏、亞聚瘋漲

業界預估大陸限電恐非短期政策,而華東地區爲大陸石化產品生產重鎮,在限電減產政策要求下,開工率受到壓抑,也推升近期塑化產品報價上漲,觀察上週五大泛用樹脂報價延續普遍上揚格局,以LDPE上漲2.86%,LLDPE及HDPE各上漲0.88%及1.89%,PP上揚0.88%,PVC上漲0.71%,PS則持平,預期在大陸能耗雙控政策,搭配年底旺季需求轉強,整體供需結構改善,有利塑化產品報價盤堅上揚。

目前大陸的PVC約有80%是採用電石法,電石法生產PVC,會消耗大量電力,排放大量二氧化碳和粉塵,在大陸官方積極推動「能耗雙控」政策,高耗能及高污染的電石法PVC,產量將因限電停工而減少,有利推升PVC報價,在大陸產能緊縮下,不僅有利於報價支撐,臺系PVC廠也有轉單效應可以期待,加上旺季、以及印度雨季將在9月結束,PVC需求回升,第四季PVC報價欲小不易。

亞聚受惠大陸年底衝刺太陽能裝機率,帶動EVA報價、利差強勢攀揚衝新高,8月自結稅前盈餘3.18億元,年增加高達347%,單月稅後盈餘2.69億元,年增加352%,單月每股獲利達0.45元,光是單月獲利就已經超過去年第三季全季獲利表現。展望第四季,因大陸持續衝刺太陽能裝機率,加上又有3~4家大陸、韓國EVA廠預計在10~11月集體歲修,供需吃緊狀況將維持到年底,亞聚第四季營運仍有發揮空間。